證券代碼：002387證券簡稱：維信諾公示序號：2023-077

我們公司及股東會全體人員確保信息公開內(nèi)容真正、精確、詳細(xì)，無虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。

維信諾科技發(fā)展有限公司（下稱“企業(yè)”）于2023年6月14日接到深圳交易所發(fā)售審批核心開具的《關(guān)于維信諾科技股份有限公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申請的審核問詢函》（審批函〔2023〕130010號）（下稱“審批問詢函”）。依據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》《深圳證券交易所上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》等相關(guān)規(guī)定，深圳交易所重新組合審批部門對企業(yè)發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申報(bào)文件展開了審批，從而形成有關(guān)審批咨詢難題。

企業(yè)將根據(jù)審批問詢函的需求，會與有關(guān)中介服務(wù)逐一貫徹落實(shí)并立即根據(jù)臨時性公示的方法公布回應(yīng)具體內(nèi)容，并且在公布后由深圳交易所并購審批業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)申報(bào)有關(guān)文件。

公司本次發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易事宜有待深圳交易所審批通過并上報(bào)中國證監(jiān)會申請注冊，能不能得到審批通過與申請注冊尚有待觀察，企業(yè)將依據(jù)本次交易審核工作進(jìn)展立即履行信息披露義務(wù)，煩請廣大投資者仔細(xì)閱讀相關(guān)內(nèi)容，注意投資風(fēng)險(xiǎn)。

特此公告。

維信諾科技發(fā)展有限公司股東會

二二三年六月十五日

配件：

有關(guān)維信諾科技發(fā)展有限公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申請辦理審核問詢函

審批函〔2023〕130010號

維信諾科技發(fā)展有限公司：

依據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（下稱《重組辦法》）《深圳證券交易所上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》（下稱《重組審核規(guī)則》）等相關(guān)規(guī)定，我們所重新組合審批部門對維信諾科技發(fā)展有限公司（下稱上市企業(yè)或維信諾）發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申報(bào)文件展開了審批，從而形成如下所示審批咨詢難題。

1.申報(bào)文件表明：（1）報(bào)告期，合肥市維信諾科技公司（下稱合肥市維信諾或看漲期權(quán)）計(jì)入的政府補(bǔ)貼額度分別是17.08億人民幣、16.17億元和1億人民幣，扣非后純利潤分別是-17.70億人民幣、-9.29億人民幣、-1.91億人民幣；（2）因?yàn)橐徊糠挚蛻魧τ谕粋€生產(chǎn)制造體系里的服務(wù)商均采用同一個經(jīng)銷商編碼進(jìn)行監(jiān)管，看漲期權(quán)存有根據(jù)上市企業(yè)向一部分終端用戶推廣銷售的情況，由上市企業(yè)和看漲期權(quán)的項(xiàng)目組一同連接終端用戶要求，上市企業(yè)與終端用戶簽署商務(wù)合同同時向看漲期權(quán)扣除固定比例服務(wù)費(fèi)用；（3）上市企業(yè)為看漲期權(quán)的第一大顧客，銷售額占本期主營業(yè)務(wù)收入占比分別是84.88%、65.24%、95.39%，看漲期權(quán)一部分應(yīng)收款上市公司錢款存有貸款逾期情況，上市企業(yè)向看漲期權(quán)付款相對應(yīng)貸款利息。與此同時，上市企業(yè)為看漲期權(quán)第二大經(jīng)銷商，關(guān)鍵向看漲期權(quán)市場銷售原料與服務(wù)。2023年一季度，受交易電子城沒完成修復(fù)等因素的影響，上市企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入降低48.38%，但看漲期權(quán)營業(yè)收入完成提高；（4）2019年6月，上市企業(yè)與看漲期權(quán)簽定《技術(shù)許可與咨詢及管理服務(wù)合同》，上市企業(yè)批準(zhǔn)看漲期權(quán)長期用該合同書專利權(quán)明細(xì)里的所有4,128項(xiàng)專利及技術(shù)專利，批準(zhǔn)形式為普通許可，批準(zhǔn)費(fèi)用為20億人民幣，無固定期限；（5）截止到本次交易前，上市企業(yè)早已建設(shè)完成深圳G5.5生產(chǎn)線（生產(chǎn)能力1.5萬片/月）和固安縣G6全柔生產(chǎn)線（生產(chǎn)能力1.5萬片/月）兩根AMOLED控制面板生產(chǎn)流水線，報(bào)告期以上生產(chǎn)線合格率、運(yùn)轉(zhuǎn)率穩(wěn)步增長。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）上市企業(yè)扣除服務(wù)費(fèi)用占比及貸款逾期貨款利息的扣除標(biāo)準(zhǔn)和制訂根據(jù)，報(bào)告期服務(wù)費(fèi)用占比是不是產(chǎn)生變化，上市企業(yè)付貨款貸款逾期的原因和貸款逾期錢款是否屬于對標(biāo)的資產(chǎn)的資金占用費(fèi)，終端用戶是不是準(zhǔn)時向上市企業(yè)付貨款，及其截止到回復(fù)函日資金回籠狀況；（2）報(bào)告期上市企業(yè)和看漲期權(quán)在“一同連接終端需求”下簽署訂單信息實(shí)際情況，包含但是不限于產(chǎn)品名字、類目、總數(shù)、價格、額度與應(yīng)用型號等，存不存在上市企業(yè)和看漲期權(quán)均具有供貨能力的商品訂單信息，若有，進(jìn)一步公布有關(guān)訂單信息在企業(yè)上市和看漲期權(quán)間的分配原則和分派規(guī)范，存不存在上市企業(yè)和看漲期權(quán)向同一終端用戶供應(yīng)的情況，終端銷售區(qū)別上市企業(yè)和看漲期權(quán)同類產(chǎn)品根據(jù)，同時結(jié)合消費(fèi)電子產(chǎn)品市場需求起伏、AMOLED顯示板行業(yè)規(guī)模與銷售量的變化、上市企業(yè)與看漲期權(quán)的生產(chǎn)量等，公布看漲期權(quán)在上市企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入下降的情形下，收益規(guī)模擴(kuò)張的原因和合理化，存不存在上市企業(yè)將訂單信息轉(zhuǎn)移到看漲期權(quán)先以高業(yè)績的情況；（3）融合AMOLED市場容積及市場競爭水平，領(lǐng)域現(xiàn)階段所在發(fā)展過程，下游產(chǎn)業(yè)顧客的特性以及經(jīng)銷商導(dǎo)進(jìn)門坎，看漲期權(quán)市場份額、競爭優(yōu)勢、關(guān)鍵市場優(yōu)勢、客戶集中度和所在市場占有率，并比照同業(yè)競爭可比公司的情況等，公布看漲期權(quán)客戶集中度比較高的原因和合理化，存不存在新客戶開拓阻礙和未來市場拓展的可行性分析；（4）融合上述情況咨詢事宜及其上市企業(yè)及看漲期權(quán)AMOLED商品的差別狀況，看漲期權(quán)的核心骨干及主要技術(shù)來源狀況，上市企業(yè)批準(zhǔn)專利權(quán)在看漲期權(quán)主營產(chǎn)品中的運(yùn)用程度及影響程度，及其看漲期權(quán)自已的業(yè)務(wù)承接及執(zhí)行力、對政府補(bǔ)貼的依賴性等，公布看漲期權(quán)是否具有單獨(dú)走向市場運(yùn)營能力，上述情況事宜并對持續(xù)盈利產(chǎn)生的影響；（5）融合看漲期權(quán)報(bào)告期不斷虧錢的狀況，將來市場拓展預(yù)估、看漲期權(quán)單獨(dú)走向市場的運(yùn)營能力及對上市公司的依賴感、上市企業(yè)建造AMOLED控制面板生產(chǎn)線設(shè)備產(chǎn)能爬坡及終端銷售狀況、上市企業(yè)和看漲期權(quán)關(guān)鍵產(chǎn)品和技術(shù)重疊狀況、此次回收費(fèi)用等，公布本次交易的重要性和合理化，上市企業(yè)是否具有與此同時經(jīng)營好幾條未實(shí)現(xiàn)提高效益生產(chǎn)線能力與網(wǎng)絡(luò)資源，此次交易完成后是不是有助于提高上市公司資產(chǎn)品質(zhì)，改進(jìn)經(jīng)營情況增強(qiáng)持續(xù)盈利，本次交易是不是有益于維護(hù)保養(yǎng)上市企業(yè)和中小投資者權(quán)益，是否滿足《重組辦法》第十一條和第四十三條的相關(guān)規(guī)定。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和會計(jì)審查并做出確立建議。

2.申報(bào)文件表明：（1）廣州市國顯科技公司（下稱廣州市國顯，為上市企業(yè)參股子公司）同時也為看漲期權(quán)的前五大用戶和第一大經(jīng)銷商，看漲期權(quán)關(guān)鍵向購置模塊加工服務(wù)，采購額約占采購額比例分別是16.29%、28.44%和38.09%；（2）報(bào)告期，看漲期權(quán)向廣州國顯得銷售額分別是3,646.33萬余元、76.53萬元和0元，各報(bào)告期末應(yīng)收款廣州國顯得賬款賬戶余額分別是6,290.14萬余元、9,629.00萬元和4,433.47萬余元；（3）截止到2023年3月31日，看漲期權(quán)賬齡分析1-2年（含2年）的預(yù)收賬款額度總共70,462.48萬余元，占訂金總金額比例為98.06%，主要系看漲期權(quán)與上市企業(yè)集采平臺維信諾（固安縣）表明科技公司分別在2021年4月、2021年6月簽署了預(yù)估采購額為3億元和7億的《物料采購框架協(xié)議》，受托其開展采購所收取的原料采購款；（4）2022年，因?yàn)榭礉q期權(quán)生產(chǎn)線建設(shè)及生產(chǎn)任務(wù)受影響，看漲期權(quán)向上市企業(yè)分公司出讓一部分機(jī)器設(shè)備，涉及金額51,834.31萬余元，截止到報(bào)告期末，應(yīng)收款上市公司機(jī)器設(shè)備轉(zhuǎn)讓款賬戶余額為46,858.22萬余元。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）融合報(bào)告期看漲期權(quán)向廣州市國顯采購服務(wù)實(shí)際情況，包含但是不限于模塊加工量、一片固定不動加工成本及付款的原料等費(fèi)用，模塊加工服務(wù)采購額與看漲期權(quán)的商品銷售量是否一致，同時結(jié)合上市企業(yè)等其它顧客向廣州市國顯采購服務(wù)的價錢以及市場可比價格，公布以上關(guān)系購置標(biāo)價是不是公允價值，看漲期權(quán)是不是對廣州市國顯外委服務(wù)項(xiàng)目存在較大依靠，如存有，是否存在取代外委服務(wù)提供商然后進(jìn)行重要風(fēng)險(xiǎn)防范；（2）融合看漲期權(quán)與廣州國顯關(guān)聯(lián)銷售及關(guān)系購置具體內(nèi)容、行業(yè)慣例及同業(yè)競爭可比公司業(yè)務(wù)開展情況，公布廣州市國顯同時也為看漲期權(quán)顧客與供應(yīng)商的原因和合理化，及其看漲期權(quán)應(yīng)收款廣州市國顯賬款的實(shí)際組成、產(chǎn)生原因，應(yīng)收賬款余額超出銷售額的主要原因，是否屬于資金占用費(fèi)或財(cái)務(wù)資助；（3）報(bào)告期看漲期權(quán)根據(jù)上市企業(yè)采購的原料類型、總數(shù)、價格和額度，同時結(jié)合看漲期權(quán)向供應(yīng)商采購成本、上市企業(yè)集團(tuán)內(nèi)別的分公司根據(jù)集采平臺的采購成本、第三方關(guān)鍵合同文本及成交價、銷售市場可比價格的對比分析，公布看漲期權(quán)根據(jù)上市企業(yè)購置的原因及重要性，關(guān)系購置市場定價公允性；（4）融合采購合同范本的有關(guān)承諾、擬訂購買原材料的類型數(shù)量以及交貨時長、看漲期權(quán)報(bào)告期產(chǎn)能爬坡狀況、生產(chǎn)規(guī)劃相匹配原料的要求情況等，公布看漲期權(quán)向集采平臺預(yù)付款10億采購款的原因和合理化，集團(tuán)內(nèi)別的分公司存不存在向集采平臺預(yù)付款采購款的情況，預(yù)付款采購款后1年未結(jié)的主要原因、商業(yè)實(shí)質(zhì)及是否屬于對標(biāo)的資產(chǎn)的資金占用費(fèi)，上市企業(yè)采購分配是否滿足看漲期權(quán)采購方案和生產(chǎn)規(guī)劃進(jìn)度，對看漲期權(quán)生產(chǎn)運(yùn)營是不是造成不利影響；（5）看漲期權(quán)向上市企業(yè)分公司出讓機(jī)器設(shè)備實(shí)際情況，包含機(jī)器設(shè)備賬面金額，出售價格，出讓損益表，支付分配等，并公布出售價格的公允性和支付布置的合理化。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和會計(jì)審查并做出確立建議。

3.申報(bào)文件表明：（1）看漲期權(quán)第6代全柔AMOLED生產(chǎn)線新項(xiàng)目于2020年底實(shí)現(xiàn)品牌照亮，2021年完成訂單交付，2021年至2023年1-3月生產(chǎn)能力分別是1.5萬片、2.0萬片、2.6萬片，投片量分別是3.65萬片、5.80萬片、2.36萬片，生產(chǎn)量分別是123.45萬片、600.41萬片、147.01萬片。伴隨著產(chǎn)能爬坡和生產(chǎn)線運(yùn)轉(zhuǎn)率提高，2023年1-3月看漲期權(quán)完成綜合性毛利率扭虧增盈，綜合毛利率提升到4.75%；（2）報(bào)告期各期未，看漲期權(quán)的在建項(xiàng)目主要系“第六代軟性數(shù)字功放引流矩陣有機(jī)化學(xué)發(fā)亮顯示模組生產(chǎn)流水線”，帳面價值分別是2,086,627.91萬余元、2,202,979.46萬余元、2,235,397.41萬余元，占各期終資產(chǎn)總額比例分別是63.99%、65.49%和66.55%，以上生產(chǎn)流水線未轉(zhuǎn)固的主要原因系并未做到預(yù)訂可使用狀態(tài)；（3）報(bào)告期，看漲期權(quán)主營業(yè)務(wù)收入分別是27,887.76萬余元、105,662.92萬元和40,161.64萬余元，主營業(yè)務(wù)成本分別是32,798.65萬余元、129,775.24萬元和38,254.81萬余元，關(guān)鍵原料采購額分別是67,794.53萬余元、104,070.64萬元和33,967.54萬余元；（4）報(bào)告期，看漲期權(quán)研發(fā)支出分別是138,339.59萬余元、99,383.37萬元和24,942.05萬余元，主要是由材料及磨具、人工成本、無形資產(chǎn)驅(qū)動力費(fèi)組成；（5）看漲期權(quán)2022年和2023年一季度的本年利潤分別是-33,923.33萬元和-7,401.13萬余元，大多為遞延所得稅花費(fèi)，大多為看漲期權(quán)2022年新增加確定可抵扣虧損、遞延收益、資產(chǎn)減值損失等可抵扣暫時性差異13.57億人民幣，2023年一季度確定4億人民幣可抵扣虧損，造成遞延所得稅資產(chǎn)提升。2020年和2021年，看漲期權(quán)沒有將可抵扣暫時性差異及可抵扣虧損確定為遞延所得稅資產(chǎn)，未確認(rèn)額度分別是0.30億元和8.11億人民幣。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）看漲期權(quán)報(bào)告期生產(chǎn)能力、投片量及生產(chǎn)量間的配對換算公式，同時結(jié)合上市企業(yè)深圳G5.5生產(chǎn)線和固安縣G6全柔生產(chǎn)線投產(chǎn)后的產(chǎn)能爬坡及同業(yè)競爭可比公司情況等，公布看漲期權(quán)報(bào)告期生產(chǎn)量和生產(chǎn)線運(yùn)轉(zhuǎn)率水準(zhǔn)的合理化；（2）融合看漲期權(quán)2021年起完成對客戶交付的現(xiàn)象、報(bào)告期各期終生產(chǎn)能力和合格率水準(zhǔn)、做到預(yù)訂可使用狀態(tài)的產(chǎn)能和合格率指標(biāo)值、上市企業(yè)深圳G5.5生產(chǎn)線和固安縣G6全柔生產(chǎn)線轉(zhuǎn)固標(biāo)準(zhǔn)和轉(zhuǎn)固時段的產(chǎn)能和合格率水準(zhǔn)、同業(yè)競爭可比公司相近生產(chǎn)線從照亮到轉(zhuǎn)固所需要的時間等狀況，公布截止到2023年3月末看漲期權(quán)“第六代軟性數(shù)字功放引流矩陣有機(jī)化學(xué)發(fā)亮顯示模組生產(chǎn)流水線”未轉(zhuǎn)固的原因和合理化，是否滿足政府會計(jì)準(zhǔn)則的有關(guān)規(guī)定；（3）主營業(yè)務(wù)成本的實(shí)際組成，報(bào)告期AMOLED產(chǎn)品成本是不是產(chǎn)生變化，如果是，進(jìn)一步公布產(chǎn)品成本的變化情況及變化原因，同時結(jié)合以上問題和報(bào)告期銷售單價的變化情況，公布看漲期權(quán)利潤率水準(zhǔn)的合理化。

請上市企業(yè)解釋說明：（1）融合報(bào)告期看漲期權(quán)主營業(yè)務(wù)成本的實(shí)際組成、主營業(yè)務(wù)成本和研發(fā)支出的分配機(jī)制、研發(fā)支出與技術(shù)成果運(yùn)用的適配性等，表明研發(fā)費(fèi)用歸集的合理化，存不存在可以將成本費(fèi)費(fèi)用歸集在研發(fā)支出減少主營業(yè)務(wù)成本拉高利潤率的情況；（2）報(bào)告期，看漲期權(quán)采購方案制訂的流程和根據(jù)，是不是和具體生產(chǎn)制造配對，截止到回復(fù)函日原料的申領(lǐng)耗費(fèi)狀況、未損耗原料的庫存報(bào)表，同時結(jié)合看漲期權(quán)原料的備貨周期、生產(chǎn)時間等，表明歷期采購額與主營業(yè)務(wù)成本差異很大的原因和合理化，存不存在因生產(chǎn)任務(wù)大跳水造成原材料庫存積壓的情況；（3）看漲期權(quán)在2020年、2021年未確認(rèn)有關(guān)可抵扣暫時性差異的原因和合理化，2022年和2023年一季度確定可抵扣暫時性差異的重要依據(jù)和計(jì)算步驟，看漲期權(quán)遞延所得稅資產(chǎn)的確定是否存有前后不一致的情況，是否滿足政府會計(jì)準(zhǔn)則和所得稅有關(guān)規(guī)定，存不存在資產(chǎn)基礎(chǔ)法下根據(jù)確定遞延所得稅資產(chǎn)變厚估值的情況。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和會計(jì)審查并做出確立建議。

4.申報(bào)文件表明：（1）看漲期權(quán)2021年和2022年主營業(yè)務(wù)收入分別是2.79億人民幣、10.57億人民幣。在收益法預(yù)測分析中，預(yù)估看漲期權(quán)2023年至2027年收益從458,932.50萬余元增長到1,526,153.52萬余元，較當(dāng)年度完成大幅上升；（2）在收益法預(yù)測分析中，預(yù)估2023年至2025年，看漲期權(quán)的銷售量從約1,760萬片增長至約4,500萬片，綜合性合格率從83%-88%提升到89%-92%，在2025年做到88.81%的運(yùn)轉(zhuǎn)率水準(zhǔn)；（3）預(yù)測分析看漲期權(quán)手機(jī)面板商品的價格時，依照同一型號規(guī)格產(chǎn)品報(bào)價在預(yù)測分析期限內(nèi)不斷下降的形式進(jìn)行預(yù)計(jì)，對于報(bào)告期看漲期權(quán)已實(shí)現(xiàn)批量生產(chǎn)銷售額的產(chǎn)品規(guī)格，每一年價錢依照降低0.5%至5%精準(zhǔn)預(yù)測；（4）2023年至2027年，看漲期權(quán)主營業(yè)務(wù)毛利率預(yù)測分析從22.16%增長到27.34%；（5）收益法評估中貼現(xiàn)率選值為9.74%。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）截止到回復(fù)函公布日，看漲期權(quán)具體銷售業(yè)績完成狀況，與預(yù)測數(shù)據(jù)存不存在重要差別，如果是，進(jìn)一步公布原因和對本次交易評定市場定價危害；（2）融合看漲期權(quán)第6代全柔AMOLED生產(chǎn)線報(bào)告期生產(chǎn)能力、運(yùn)轉(zhuǎn)率和合格率水準(zhǔn)，將來產(chǎn)能爬坡方案，2025年做到88.81%的運(yùn)轉(zhuǎn)率能力和2023年至2025年合格率提升到89%-92%預(yù)測根據(jù)，領(lǐng)導(dǎo)企業(yè)深圳G5.5生產(chǎn)線和固安縣G6全柔生產(chǎn)線投產(chǎn)后產(chǎn)能爬坡、運(yùn)轉(zhuǎn)率和合格率變化情況，看漲期權(quán)預(yù)測分析期銷售量與產(chǎn)能的適配性，銷售市場競爭優(yōu)勢及市場占有率，同業(yè)競爭可比公司情況等，公布看漲期權(quán)銷售量預(yù)測根據(jù)及合理化；（3）融合報(bào)告期看漲期權(quán)AMOLED商品銷售單價起伏狀況、商品的技術(shù)實(shí)力及升級迭代周期、議價權(quán)、市場需求及供需情況、市場銷售合同中定價體系、同業(yè)競爭可比公司情況等，公布將來每一年銷售單價依照降低0.5%至5%精準(zhǔn)預(yù)測的重要依據(jù)及合理化；（4）依照直接材料成本、直接人工、產(chǎn)品成本及外協(xié)加工等特色公布主營業(yè)務(wù)成本預(yù)測分析表及預(yù)測根據(jù)，同時結(jié)合看漲期權(quán)原料歷史價格查詢及外委成本費(fèi)變化、同業(yè)競爭可比公司相比產(chǎn)品毛利率水平及變化趨勢等，公布看漲期權(quán)主營業(yè)務(wù)毛利率水準(zhǔn)預(yù)測根據(jù)及合理化；（5）融合最近同業(yè)競爭相比實(shí)例、行業(yè)類別狀況，公布看漲期權(quán)收益法評估貼現(xiàn)率主要參數(shù)，包含但是不限于無風(fēng)險(xiǎn)收益率、銷售市場期望報(bào)酬率、β值、特殊風(fēng)險(xiǎn)度等選擇的正確性，并數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析上述情況主要參數(shù)變化對收益法評估值變化的危害。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問、會計(jì)和鑒定師審查并做出確立建議。

5.申報(bào)文件表明：（1）資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估標(biāo)準(zhǔn)日為2022年7月31日，資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估中無形資產(chǎn)評估升值21,396.67萬余元，主要系土地使用權(quán)證評估增值4,595.66萬元和別的無形資產(chǎn)評估升值16,801.01萬余元，別的無形資產(chǎn)評估升值主要得益于技術(shù)專業(yè)無形資產(chǎn)攤銷升值，技術(shù)專業(yè)無形資產(chǎn)包括賬目記載的自維信諾選購的AMOLED產(chǎn)品制造有關(guān)的無形資產(chǎn)攤銷組成及賬目未記錄的合肥市維信諾自主研發(fā)AMOLED顯示模組生產(chǎn)制造有關(guān)專利和專有技術(shù)，選用收益法對于該等發(fā)明專利進(jìn)行評價；（2）資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估中存貨評估使用價值為28,678.82萬余元，投入產(chǎn)出率1.18%?？礉q期權(quán)在2022年12月和2023年一季度新增加計(jì)提存貨跌價提前準(zhǔn)備4,769.77萬元和671.31萬余元；（3）本次交易以資產(chǎn)基礎(chǔ)法的評價結(jié)果做為定價原則，看漲期權(quán)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估價值為1,603,964.30萬余元，高過收益法評估值1,549,644.21萬余元。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）土地使用權(quán)證的重要評定全過程，成本費(fèi)靠近法以及市場方法中關(guān)鍵評定參數(shù)選值根據(jù)，包含但是不限于相比地塊的挑選根據(jù)、有關(guān)調(diào)整系數(shù)的賦值根據(jù)等，同時結(jié)合以上要素公布土地權(quán)評估增值的合理化；（2）看漲期權(quán)對自上市企業(yè)選購的AMOLED產(chǎn)品制造有關(guān)無形資產(chǎn)的攤銷現(xiàn)行政策，包含但是不限于累計(jì)攤銷額度、攤銷費(fèi)方法及期限等，同時結(jié)合上述情況難題的回應(yīng)以及對于技術(shù)專業(yè)無形資產(chǎn)攤銷收益法評估全過程，包含但是不限于將來收益額、升級替代率、抽成率等基本參數(shù)選值根據(jù)、貼現(xiàn)率選值與看漲期權(quán)收益法評估中貼現(xiàn)率選值差距的緣故等，公布技術(shù)專業(yè)無形資產(chǎn)評估升值的合理化；（3）評定標(biāo)準(zhǔn)日庫存商品的組成、庫存報(bào)表、賬面金額、計(jì)提跌價準(zhǔn)備、評估值，同時結(jié)合庫存商品的銷售時間、評定標(biāo)準(zhǔn)日后具體銷售狀況、市場價格、評定標(biāo)準(zhǔn)日后記提超大金額資產(chǎn)減值準(zhǔn)備實(shí)際情況，進(jìn)一步公布對庫存商品評估是不是慎重有效；（4）融合看漲期權(quán)目前在建項(xiàng)目的項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度、關(guān)鍵技術(shù)水平創(chuàng)新性及競爭能力、關(guān)鍵市場優(yōu)勢、認(rèn)可度、與核心客戶協(xié)作可靠性以及新客戶開拓可行性分析、投產(chǎn)后對看漲期權(quán)經(jīng)營效益改進(jìn)預(yù)估等，補(bǔ)充披露看漲期權(quán)各報(bào)告期末對在建項(xiàng)目開展減值測試的過程與結(jié)論，存不存在資產(chǎn)減值風(fēng)險(xiǎn)性，以及相關(guān)減值準(zhǔn)備計(jì)提的無偏性，是否滿足行業(yè)慣例，是否滿足政府會計(jì)準(zhǔn)則的有關(guān)規(guī)定，并數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析對本次交易評定市場定價危害；（5）融合報(bào)告期主營對上市公司的依賴性、處于持續(xù)經(jīng)營虧損、將來本年度銷售業(yè)績提升的可行性分析、產(chǎn)能爬坡及運(yùn)轉(zhuǎn)率和合格率提升的可實(shí)現(xiàn)性、終端用戶簽約合作可持續(xù)、在建項(xiàng)目減值計(jì)提的無偏性等，公布在資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估價值高過收益法評估值的情形下，看漲期權(quán)存不存在經(jīng)營性資產(chǎn)資產(chǎn)減值風(fēng)險(xiǎn)，此次評定標(biāo)價是不是公允價值。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問、會計(jì)和鑒定師審查并做出確立建議。

6.申報(bào)文件表明：（1）2018年9月，發(fā)售公司出資開設(shè)看漲期權(quán)，上市企業(yè)擁有看漲期權(quán)100%股份；2018年12月關(guān)聯(lián)方合肥市合屏集團(tuán)有限公司（下稱合屏企業(yè)）、合肥市芯屏投資基金（有限合伙企業(yè)）（下稱芯屏股票基金）、合肥市興融投資有限責(zé)任公司（下稱興融企業(yè)）同上市企業(yè)簽定投資合作協(xié)議，承諾向看漲期權(quán)注資，依照實(shí)繳注冊資本測算，增資擴(kuò)股結(jié)束后上述情況行為主體各自擁有看漲期權(quán)20.32%、41.18%和20.32%股份；（2）本次交易分別往合屏企業(yè)、芯屏股票基金、興融企業(yè)收購看漲期權(quán)10.30%、10.30%和20.32%的股份，根據(jù)發(fā)售股份收購9.27%、9.27%和9.27%的股份，剩余的部分根據(jù)現(xiàn)金結(jié)算；（3）交易完成后合屏企業(yè)、芯屏股票基金、興融企業(yè)均擁有上市企業(yè)12.34%的股份，上市企業(yè)第一大股東占股比稀釋液至13.45%，第一大股東不產(chǎn)生變化，上市企業(yè)仍將無大股東、控股股東。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）2018年12月，關(guān)聯(lián)方向看漲期權(quán)增資擴(kuò)股背景，此次轉(zhuǎn)讓標(biāo)的財(cái)產(chǎn)股份的緣故，投資合同中存不存在“持有期盈利、撤出時段、退出方式、撤出價錢”等相關(guān)條文或承諾，關(guān)聯(lián)方與上市企業(yè)或看漲期權(quán)就上次增資擴(kuò)股存不存在別的協(xié)議和分配；（2）補(bǔ)充披露本次交易向各關(guān)聯(lián)方回收看漲期權(quán)股份比例、發(fā)行股份數(shù)量明確流程和根據(jù)，剩下股份后續(xù)收購計(jì)劃；（3）除已公布狀況外，各控股股東中間存不存在別的關(guān)聯(lián)性、一致行動分配或權(quán)益分配；（4）融合買賣前后左右上市公司股權(quán)構(gòu)造、公司治理、企業(yè)章程有關(guān)規(guī)定、會計(jì)與經(jīng)營事宜運(yùn)行機(jī)制、董事會席位組成等狀況補(bǔ)充披露買賣前后左右存不存在執(zhí)行董事、高管人員具備發(fā)售公司控制權(quán)的情況，本次交易是不是產(chǎn)生控制權(quán)變更，本次交易是否屬于重組上市。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和律師審查并表達(dá)意見。

7.申報(bào)文件表明：（1）看漲期權(quán)目前產(chǎn)品主要精準(zhǔn)定位于高端及旗艦級智能手機(jī)市場，現(xiàn)在已經(jīng)為我國眾多知名顧客供應(yīng)；（2）看漲期權(quán)在伸縮、打卷、異型等創(chuàng)新技術(shù)層面，具有尖端技術(shù)合理布局及大量生產(chǎn)水平，可融入更高端的終端設(shè)備應(yīng)用領(lǐng)域，業(yè)界核心競爭力顯著，有利于上市企業(yè)完成主流產(chǎn)品的全渠道遮蓋，承攬顧客的高端旗艦手機(jī)訂單。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露看漲期權(quán)報(bào)告期自主創(chuàng)新產(chǎn)品銷售總數(shù)、銷售單價、終端用戶、運(yùn)用型號、運(yùn)用型號價錢、“伸縮打卷”等功能完成情況和上市企業(yè)目前商品在標(biāo)價、運(yùn)用型號、自主創(chuàng)新性能等層面是不是有所差異，“精準(zhǔn)定位于高端及旗艦級智能手機(jī)市場”實(shí)際情況，同時結(jié)合上述情況狀況補(bǔ)充披露“有利于上市企業(yè)完成主流產(chǎn)品的全渠道遮蓋，承攬顧客的高端旗艦手機(jī)訂單”、看漲期權(quán)科技創(chuàng)新產(chǎn)品“融入更高端的終端設(shè)備應(yīng)用領(lǐng)域”的實(shí)際分辨根據(jù)。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問審查并做出確立建議。

8.申報(bào)文件表明，截止到報(bào)告簽定日，看漲期權(quán)一共有20處房屋建筑物沒有取得不動產(chǎn)權(quán)證書，總計(jì)總建筑面積14.83萬平方，沒有取得不動產(chǎn)權(quán)證書的主要原因?yàn)榭⒐を?yàn)收備案沒完成，尚未具有申請條件。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露并未獲得所有權(quán)證房產(chǎn)帳面價值、評估值及占有率，預(yù)估進(jìn)行工程驗(yàn)收、獲得所有權(quán)證的時間也，獲得所有權(quán)證存不存在實(shí)際性阻礙，有關(guān)資產(chǎn)權(quán)屬缺陷是不是對看漲期權(quán)日常生產(chǎn)運(yùn)營造成不利影響，并且對上述情況所有權(quán)缺陷對看漲期權(quán)將來營運(yùn)能力產(chǎn)生的影響開展數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析，處理所有權(quán)缺陷是不是需繳納費(fèi)用，如果是，請公布各項(xiàng)費(fèi)用的負(fù)責(zé)方。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問、律師和鑒定師審查并做出確立建議。

9.申報(bào)文件表明：（1）各報(bào)告期末，看漲期權(quán)貸幣余額分別是15.10億人民幣、17.81億元和12.84億人民幣，交易性金融資產(chǎn)賬戶余額分別是42.68億人民幣、22.60億元和24.30億人民幣，均是銀行理財(cái)，短期貸款賬戶余額分別是3.43億人民幣、9.19億元和11.45億人民幣；（2）依據(jù)《備考審閱報(bào)告》，此次交易完成后上市企業(yè)長期應(yīng)付款提高215.78%，主要系看漲期權(quán)報(bào)告期末長期貸款賬戶余額為147.78億人民幣；（3）本次交易募集配套資金220,000萬余元，關(guān)鍵用于購買本次交易現(xiàn)金對價。

請上市企業(yè)補(bǔ)充披露：（1）流動資產(chǎn)的實(shí)際儲放狀況、理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際投資情況，并公布在報(bào)告期末貸幣余額和投資理財(cái)額度相對較高的前提下，短期貸款賬戶余額快速增長的原因和合理化，與同業(yè)競爭公司是否存在較大的差別，流動資產(chǎn)或投資理財(cái)存不存在別的受到限制情況；（2）看漲期權(quán)長期貸款實(shí)際情況，包含但是不限于時限、年利率、期滿日等，同時結(jié)合看漲期權(quán)后面融資需求狀況、貸款的還款方案、上市企業(yè)資產(chǎn)情況等數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析本次交易對上市公司償債能力指標(biāo)產(chǎn)生的影響，本次交易后上市企業(yè)存不存在償債風(fēng)險(xiǎn)；（3）融合看漲期權(quán)報(bào)告期貸幣余額及存有超大金額銀行理財(cái)產(chǎn)品狀況、日常運(yùn)營融資需求等，公布此次募集配套資金的重要性。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和會計(jì)審查并做出確立建議。

10.申報(bào)文件表明，本次交易敵人方芯屏股票基金為合伙企業(yè)，交易完成后將會成為發(fā)售公司持股百分之五之上公司股東，重組報(bào)告書沒有按照《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容和格式準(zhǔn)則第26號——上市公司重大資產(chǎn)重組》第十五條的相關(guān)規(guī)定公布公司股東分紅、虧本壓力及合伙事務(wù)實(shí)行（含投票權(quán)履行）的相關(guān)協(xié)議書分配等事宜。

請上市企業(yè)依照《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容和格式準(zhǔn)則第26號——上市公司重大資產(chǎn)重組》第十五條的相關(guān)規(guī)定，補(bǔ)充披露芯屏股票基金最后投資人的自有資金，合伙制企業(yè)股東分紅、虧本壓力及合伙事務(wù)實(shí)行（含投票權(quán)履行）的相關(guān)協(xié)議書分配，上市公司董事會就本次交易申請辦理股票停牌前六個月內(nèi)及股票停牌期內(nèi)合作伙伴入住、退伙、出讓財(cái)產(chǎn)份額、有限合伙與普通合伙變化身份狀況和今后存續(xù)期限里的相近變化分配。

請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問和律師審查并做出確立建議。

請上市企業(yè)系統(tǒng)梳理“重要風(fēng)險(xiǎn)防范”各類具體內(nèi)容，突顯重要性，提高目的性，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向，刪掉多余描述，依照必要性進(jìn)行篩選。

與此同時，請上市企業(yè)關(guān)心重新組合申請辦理審理至今相關(guān)這個項(xiàng)目的重大輿情等狀況，請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問對上述所說情況所涉及到的此項(xiàng)目信息公開信息真實(shí)性、精確性、完好性等事宜進(jìn)行核實(shí)，并且于回應(yīng)本審批問詢函時一同時提交。如果沒有重大輿情狀況，也請予以書面說明。

一定要對以上問題逐一貫徹落實(shí)并立即遞交對詢問函的回復(fù)，回應(yīng)具體內(nèi)容應(yīng)通過臨時性公示方法公布，并且在公布后由我們所并購審批業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)申報(bào)有關(guān)文件。本問詢函規(guī)定公布的事宜，除按照規(guī)定免除外應(yīng)在系統(tǒng)重裝后的重組報(bào)告書中直接填補(bǔ)，并且以正楷字體加粗標(biāo)出；規(guī)定表明的事宜，是咨詢回復(fù)信息具體內(nèi)容，不用提升在重組報(bào)告書中。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問必須在此次咨詢回應(yīng)時一同時提交系統(tǒng)重裝后的重組報(bào)告書。除本問詢函規(guī)定公布的具體內(nèi)容之外，對重組報(bào)告書所作的一切改動，都應(yīng)匯報(bào)我們所。上市企業(yè)、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問及證券服務(wù)機(jī)構(gòu)等有關(guān)行為主體對我們所審批咨詢的回應(yīng)是重新組合申報(bào)文件的重要組成部分，上市企業(yè)、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問及證券服務(wù)機(jī)構(gòu)等有關(guān)行為主體理應(yīng)確保回復(fù)信息真正、精確、詳細(xì)。

上市企業(yè)理應(yīng)在接到本問詢函之日起30日內(nèi)公布咨詢意見回復(fù)并把回應(yīng)文檔根據(jù)我們所審核系統(tǒng)遞交。如果在30日內(nèi)不可以公布的，理應(yīng)至遲在屆滿前2個工作日日向我們所遞交推遲咨詢回應(yīng)申請辦理，經(jīng)我們所批準(zhǔn)后在2個工作日日內(nèi)公示未及時遞交咨詢回應(yīng)的原因和對審批事項(xiàng)危害。

深圳交易所發(fā)售審批核心

2023年6月14日